| S&P 500 3.911,74 |
NASDAQ 12.105,85 |
Dow Jones 31.500,68 |
EUR/USD 1,06 |
|
|---|---|---|---|---|
| 5 días | +6,45% | +7,49% | +5,39% | +0,57% |
| 1 mes | -5,93% | -4,32% | -5,16% | -1,67% |
| YTD | -17,93% | -25,81% | -13,31% | -7,18% |
Movimientos de la última semana
¡Hola, hola Ninety Niner 👋!
Tras las últimas subidas de tipos llevadas a cabo en EE.UU por la FED, el mercado espera otra subida de 75 puntos básicos (p.b.) en Julio y otra de 50 puntos básicos en Agosto, esto ha llevado a una caída brusca en las empresas energéticas, principalmente de petróleo ante la idea de que en una recesión la demanda de crudo caerá y con ello el precio es el principal motivo. Por otro lado las dos últimas sesiones del jueves y el viernes han traído una ligera brisa de aire fresco produciendo subidas en la mayoría de índices pero notablemente en el Nasdaq y en el SP500, los índices más castigados este año han tenido un rebote del 6% y 7% esta última semana.
Por otro lado, las naciones del G7 han anunciado la prohibición de importaciones de oro ruso como continuación a las sanciones por la guerra de Ucrania. En este contexto donde la geopolítica es tan importante para los mercados, todos los ojos estarán centrados en la reunión de la OTAN en Madrid durante los días 28, 29 y 30 de Junio.
🔦 Esta semana bajo el foco: ¿Busca la FED forzar una recesión?
Esta semana Jerome Powell (presidente de la FED) se sentó delante del congreso de los Estados Unidos y contestó de forma clara a las grandes dudas de los congresistas respecto a la inflación y a la situación macroeconómica.
Powell aclaró que lograr el objetivo de inflación marcado por la FED es muy complicado incluso con las subidas de tipos ya que depende de factores externos (precio del gas, petróleo y otras materias primas) que están lejos de su alcance y no controlan. Las subidas de tipos realizadas, junto a la inflación y el “tapering” están drenando la liquidez del mercado, pero hay algo que se escapa de las manos de la FED y son sin duda los precios de la energía.
Las grandes empresas petroleras no están invirtiendo en petróleo ya que tienen miedo a una caída brusca del petróleo y cómo invertir supone deuda, la mayoría prefieren simplemente aprovecharse de la situación con la subida de precios. La oferta no aumenta, por lo que con la demanda pujante debido principalmente a la guerra de Ucrania,
¿A qué temen los inversores? Vamos a intentar explicarlo de forma sencilla… muchos inversores creen que la FED quiere hacer que con la fuerte subida de tipos, el consumo se resienta gravemente y eso lleve a que las compañías reduzcan su producción de forma que la demanda de materias primas caiga y con ellos los precios de las mismas caigan bruscamente, forzando de esta forma una recesión con caída de precios energéticos y de esta forma la inflación debería caer de manera fuerte, consiguiendo el objetivo de la FED, una panorama nada bueno para las empresas de energía y motivo por el cual han caído bruscamente esta semana.
Por otro lado, la última encuesta de sentimiento de los consumidores muestra una muy ligera mejora en las expectativas de inflación.
🤯 OMG
-
Pelotas espaciales
Investigadores del MIT han sugerido colocar enormes burbujas congeladas entre la Tierra y el Sol para combatir el cambio climático.
Estas burbujas que tendrían el tamaño de Brasil, bloquearían parte de la radiación solar entrante para, en teoría, reducir los efectos del calentamiento global provocado por el hombre. Anteriormente ya se habían hablado de escudos solares, pero lo novedoso de este caso es que no interferiría con la biosfera de la Tierra. -
Voces de ultra-tumba
Una vez más la realidad se aproxima demasiado a la ficción y es que noticias como esta hacen que inevitablemente pensemos en ciertos capítulos de series futuristas como “Black Mirror”.
Según lo que han anunciado esta semana, Alexa, el asistente virtual de Amazon, incluirá una novedad tecnológica que permitirá cambiar la voz estándar del aparato por la voz de un amigo, un familiar fallecido.
Cómo suele pasar en estos casos, el debate está abierto y es que es difícil determinar si este nuevo avance tecnológico es una aberración o algo entrañable.
🗞 Kiosko del inversor
📈 Top gainers
- Norwegian Cruise Lines: Siguiendo las grandes perspectivas que reportó Carnival en su informe, Norwegian vivió una subida vertiginosa el viernes debido al alto apalancamiento que tienen, algo que hace que cuando las perspectivas son buenas el mercado la premie con subidas fuertes, pese a ello hay que ir con cuidado ya que de no cumplirse podrían sufrir mucho para repagar sus altas deudas.
- Carnival Corporation: Carnival publicó su informe trimestral donde mostró un incremento en el guidance y de sus beneficios futuros, algo que provocó una subida fuerte en todo el sector de cruceros, la adaptación a nueva normativa por COVID han garantizado un regreso seguro de los turistas a sus cruceros. Por otro lado, su CEO considera que el sector es resiliente ante la recesión debido a la alta demanda acumulada por el COVID que tienen. Todas estas compañías altamente endeudadas debido a la crisis que sufrieron en 2020 han rebotado muy fuerte al conocer
- Royal Caribbean Cruises: La tercera mayor subida de la semana fue también para otra empresa de cruceros, gracias al informe trimestral de Carnival, algo que hace resucitar al sector ligeramente pese a que la mayoría continúan un 70% por debajo de su precio previo a la pandemia y acumulan una caída superior al 40% en el año.
📉 Top losers
- Devon Energy: La compañía de energía centrada en la exploración de hidrocarburos ha sufrido otra semana tragica, hace menos de un mes acumulaba una subida del 70% en el año, un año que había beneficiado sin duda a todo el sector energético por el alza en los precios, pero en las dos últimas semanas su valor ha caído un 30% debido al cambio en el sentimiento de los inversores sobre el sector de Oil & Gas.
- Valero Energy: El productor y comercializador de carburantes y otros productos petroquímicos ha sufrido el mismo destino que Devon, hace 2 semanas acumulaba una subida del 88% pero el cambio en el sentimiento ha provocado una caída del 30% de su valor. La recesión está llamando a las puertas y las compañías que más pueden ver caer sus beneficios estimados futuros son sin dudas las energéticas que durante el año han descontado unos beneficios muy altos durante los próximos ejercicios.
El contenido de la presente Newsletter es de carácter meramente informativo y no debe ser entendido como una recomendación o asesoramiento de inversión, ni la invitación a realizar una determinada inversión y/u operación. A su vez, nada de lo aquí contenido debe ser tratado como una oferta de compra, venta, suscripción o negociación de valores o de otros instrumentos.
El contenido del presente documento, ha sido elaborado por Lever Up, con la finalidad de proporcionar información de carácter general a la fecha de emisión del mismo, y está basado en informaciones de carácter público que no han sido objeto de verificación independiente por parte de Ninety Nine, por lo que no se ofrece ninguna garantía, expresa o implícita en cuanto a su precisión o integridad. Además ni Ninety Nine, ni el creador de la información contenida en la presente comunicación, se hacen responsables de las pérdidas directas o potenciales que se deban al uso de esta comunicación ni de su contenido.
Toda inversión en renta variable está sujeta a riesgos, incluso la pérdida del principal invertido.
Si deseas dejar de recibir esta Newsletter, por favor haz clic aquí.
Ninety Nine Financial Markets, S.V., S.A.U. | Calle Nuñez de Balboa, 120 28006 Madrid